Что будет с цементной промышленностью Венесуэлы?

После молниеносной операции США в Венесуэле американский лидер заявил, что латиноамериканскую страну ждут экономические преобразования. Речь пока идет о нефтяном бизнесе. Но зная девелоперскую хватку Дональда Трампа, можно предположить, что бывшая боливарианская республика способна стать гигантской стройплощадкой для туристических, жилищных, промышленных и инфраструктурных проектов. Команда «ЦЕМРОС медиа» попыталась выяснить, в каком состоянии находится цементная промышленность Венесуэлы и какое будущее ее ожидает.

1999-2013: национализация и госзаказы

К началу 2000-х цементная промышленность Венесуэлы представляла собой смешанную модель: значительная доля мощностей находилась под контролем частных и транснациональных компаний, а рынок ориентировался на внутренний спрос, связанный с жилищным строительством и инфраструктурой. Приход к власти Уго Чавеса в 1999 году стал поворотной точкой. Цемент был включён в перечень «стратегических отраслей», обеспечивающих социальные программы государства.

В апреле 2008 года Чавес объявил о национализации цементной промышленности страны. Он объяснил своё решение тем, что правительство не может допустить ситуацию, когда на экспорт уходит сырьё, необходимое для ликвидации дефицита жилья в стране. Тогда же сообщалось, что почти половину рынка цемента в Венесуэле контролирует мексиканская компания Cemex, производящая 4,6 миллиона тонн цемента в год. Также значительные доли на рынке принадлежали французской Lafarge и швейцарской Holcim Ltd.

В 2008–2010 годах государство последовательно национализировало ключевые цементные активы, консолидировав их в рамках государственной структуры. Формально целью было снижение цен и обеспечение доступности стройматериалов для социальных проектов. На практике это означало резкую смену управленческой логики: инвестиционные решения стали зависеть от бюджетных возможностей и политических приоритетов, а не от рыночной конъюнктуры.

Первоначально национализация сопровождалась ростом внутреннего потребления за счёт госзаказов. Однако уже к началу 2010-х стали проявляться структурные ограничения: деградация оборудования, рост операционных издержек и снижение производственной дисциплины. В 2011 году, спустя три года после национализации, производство цемента достигало почти 7,8 млн тонн цемента в год (население страны составляет 28 млн человек). 

На сегодняшний день, по данным отраслевых источников, в Венесуэле насчитывается порядка 11 производителей цемента, то есть компаний, официально зарегистрированных как участники цементного рынка. Это включает как крупные заводы, так и более мелкие производственные структуры.

Жизнь после национализации: износ и кризис (2014–2020)

К середине следующего десятилетия кризисные явления в социалистической венесуэльской экономике начали сказываться и на цементной промышленности. Всего за 10 лет производство цемента упало в 9 раз – с 9 до 1 млн тонн в год. По словам Орландо Чириноса, президента Федерации цементных работников (Fetracemento), к 2022 году цементная промышленность Венесуэлы была полностью парализована с технической точки зрения. Ключевой показатель эффективности – использование производственных мощностей – в 2022 г. оценивался примерно в 40 % от установленной мощности, с фактическим выпуском ниже 1 млн тонн цемента против потенциальных 9 млн тонн, что говорит о структурных проблемах в оборудовании и логистике. 

Причины – сочетание долговременных санкций, валютного контроля, дефицита импортируемых компонентов и запасных частей, устаревшего оборудования и общего экономического спада. Это существенно ограничивало способность отрасли обеспечивать даже внутренний спрос на строительство жилья и инфраструктуры. Снижение активности строительства напрямую отражалось на внутреннем потреблении цемента.

Как следствие, большинство заводов вошло в фазу ускоренного физического и технологического износа. Производственные мощности формально сохранялись, но фактическая загрузка резко упала. Логистические цепочки – от добычи сырья до распределения готовой продукции – стали фрагментированными и нестабильными.

Импорт цемента и клинкера, который мог бы компенсировать дефицит, был ограничен валютными и санкционными барьерами. В результате рынок перешёл в режим хронического дефицита, а государственное регулирование цен ещё сильнее демотивировало восстановление производства.

Венесуэла & Латинская Америка в объемах цемента

По сравнению с остальными странами Латинской Америки, где цементная индустрия часто работает близко к полной загрузке мощностей и интегрирована с региональными строительными рынками, ситуация в Венесуэле выглядит аномальной. Экспорт цемента из Венесуэлы остаётся символически низким: по данным на 2023 год страна экспортировала цемент лишь на 6,38 млн USD, что ставит её далеко за пределами ведущих экспортёров региона и мира.  

Данные о регулярных импортах цемента в последние годы крайне ограничены, но исторические эпизоды (например, импорт 24 000 тонн цемента из Кубы в 2013 г.) свидетельствуют о том, что в периоды структурных сбоев страна прибегала к внешним поставкам цемента, несмотря на формальные заявления о самодостаточности. Для информации: расстояние от Кубы до Венесуэлы по морю почти полторы тысячи км.  

В целом по регионам средние объёмы производства цемента в Латинской Америке измеряются десятками миллионов тонн ежегодно у крупнейших производителей (Мексика, Бразилия, Колумбия и др.), что многократно превышает даже исторические максимумы Венесуэлы. Иными словами, за последние 10-15 лет потребление цемента в одной из богатейших стран Латинской Америки катастрофически снизилось.

Что дальше?

Несмотря на долгую стагнацию, в первой половине 2025 года цементная индустрия Венесуэлы зафиксировала некоторый рост производства: объём выпуска вырос на 14 % сравнительно с аналогичным периодом 2024 г. (мы не смогли найти цифровое значение этого показателя), что связывают с попытками создать стратегические альянсы между государственными и частными структурами, а также с обновлением оборудования и началом новых инфраструктурных проектов. 

Это пока не ломает тенденцию низкой загрузки мощностей, но показывает, что даже в условиях затяжного кризиса возможны локальные улучшения.

Тем не менее, на взгляд команды «ЦЕМРОС медиа», основные сценарии развития на ближайшие 10-15 лет остаются такими:

Инерционный – сохранение слабой загрузки производственных мощностей и хронического дефицита инвестиций, ограниченный выпуск цемента в прежних мизерных объемах.

Стабилизация – расширение частных партнёрств и некоторые успехи в импортозамещении, рост выпуска на 10-15 % ежегодно без кардинальных институциональных изменений.

Прагматичный разворот – реформы мотивации инвестиций и управление государственно-частного партнёрства, что может довести производство ближе к региональным уровням (5-8 млн тонн/год).

Региональная интеграция – сильная институциональная реформа, вход в цепочки регионального строительства и экспортный рынок, потенциал роста до двузначных миллионов тонн ежегодно (15 млн тонн). 

В любом случае, интеграция американского бизнеса в экономику страны способно дать новый позитивный импульс для венесуэльского цемпрома. Однако даже при позитивном сценарии, учитывая инерционность цементной промышленности, первые результаты таких изменений будут заметны только через несколько лет.

Источник фото: Venezuelanalysis

Обзор подготовил Сергей Кошкин